A tradição de grande captador de jovens talentos do futebol começou, desde os primordios do Palestra, quando participou de uma liga de juvenis, que organizou o primeiro campeonato da categoria.
O clube firmou uma parceria com o Guarany, do Bairro Lagoinha, de quem recebeu vários jogadores.
O time acabou fracassando depois que os rivais descobriram que alguns deles tinham a idade acima do permitido e o Cruzeiro acabou eliminado do certame.
